주가 폭락한 마스크 테마주 케이엠에 대해 조사해보았다 21.11.28

마스크 테마주 케이엠. 마스크로 인해 빛을 보았고, 마스크로 인해 피똥을 싼 주가 형태를 보이고 있다

배당수익률이 조금 있기는 한데 애초 이 정도로 변동성 큰 종목에 배당수익 먹으러 들어올 리가 없잖은가

코로나 성장세를 빼고 생각해보면 점진적인 성장이 있기는 했으나 인플레이션 수준이지 않았나 생각해본다

당연히 마스크 대란이 진정된 이후의 매출은 박살

그러나 마스크와는 별개로 사실 대부분의 매출은 크린룸 관련이다

중국과 베트남 시장을 뚫어보려 애쓰는 것 같지만 아직까지는 특별히 눈에 보이는 성과는 없는듯 하다

 

현재 특별한 뉴스도 없고, 뭣도 없다. 순수 세력주가 아닌가 하다. 마스크 공급대란이 다시금 발생하면 좋겠지만, 가능할까? 세력 형님이 한번 더 끌어올릴까 지켜봐야겠다. 아마 어렵지 않나 싶다

다만 밸류수준만큼은 마음에 드는데, 만약 주가가 추가 하락해준다면 미량씩 점진적으로 매수해볼 의향이 있다

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개미 여론

 

씨앤투스성진 마스크 테마주와의 비교

1. 무증 없음. (가장 짧게 썼지만 이게 사실 제일 중요한 부분)

2. 자사주매입 & 소각 없음

3. 2020영익과 2021 영익이 5배이상 차이나게 떨어짐. 이런 상황은 코로나 특수를 누리면서도 그 이후를 대비하지 못했다는 방증

4. 주당배당금이 없음 -> 이 부분은 잘못 봄. 배당금 있음. 허나 성진에 비해 주당 배당금이 낮음

5. per마저 21년 영익으로 계산하면 성진보다 딸림

6. 상장 첫 날이 최고가여서 명확한 기준이 없으므로 최고가 뚫으면 끝이 어디인지 모를 성진에 비해 코로나 특수 제대로 누리던 2020년에 최고점이라는 기준점이 있음. 영익이 400억대 나오면 저 정도 간다고 볼 수 있음

7. 213q 분기보고서를 살펴본 결과 마스크 매출이 좀 줄어들어도 차량용 필터가 작년 동기 대비 12% 정도 성장한 씨앤투스성진은 비슷한 영업이익을 이어나가지만 (이 부분 잘못됨. 차량용 필터는 작년 2,924,016천원 팔았고 올 3분기까지의 매출이 2,367,674로 거의 비슷한데다 결코 이 회사의 주력 매출원으로 볼 수 없음.

 

공기청정기 필터가 19년 23,946,376천원 -> 20년 31,248,038천원 -> 21년 3분기까지 35,785,302천원으로 매년 25% 이상의 고속성장을 거듭하고 있음. 보건용 마스크는 20년 97,927,181천원 -> 21년 3분기까지 68,128,997천원으로 4분기 실적 감안하면 크게 떨어진 바 없으며 산업용 마스크는 20년 8,613,085천원 -> 21년 3분기까지 10,502,802천원으로 4분기 빼고도 성장하였음. 엊그제 저녁에 피시방에서 피파하다 대충 보고 지나갔는데 무슨 필터가 얼마 성장하긴 했어서 뇌피셜로 지껄임. 팩트로 제대로 승부하겠음.)

여기는 마스크 매출이 작년 52,681백만원에서 올 3분기까지 5,510백만원으로 크게 줄어들었는데 다른 영위하는 사업부문에서 뚜렷한 성장세가 없음. 그래도 작년 전체 사업부문 매출액이 180,000백만원 수준이었는데 올 3분기까지 110,000백만원은 넘었으니 4분기까지 하면 140,000백만원 매출은 된다고 할 수 있음.

중요한 점은 마스크 매출 하락 하나로 영업이익이 이만큼이나 줄어들었다는 것은 다른 사업부문의 영업이익률이 마스크에 비해 굉장히 낮다는 것을 의미함.

또한, 성진은 마스크 매출이 이토록 떨어지지 않았는데 케이엠 매출이 이렇게 떨어졌다는 것은 우후죽순으로 생겨난 마스크 제조사와의 경쟁에서 패배하고 있음을 의미함.

8. 매출채권으로 현금 받을거 받아놓고서도 영업활동으로 인한 현금흐름이 마이너스를 기록함. 그나마 다행인 부분은 매입채무 낼 건 냈다는 점

9. 케이엠 치면 같은 사명을 가진 회사도 있고 비슷한 사명을 가진 곳들이 있다보니 dart에서 찾기가 불편함. 케이엠이 대장주라길래 케이엠 치니까 케이엠더블유가 연관검색어에 나와서 줄여서 부른줄 알고 케이엠더블유를 먼저 찾아보게 되었음.

성진보다 나은 점

1. 100주당 0.7주 주식배당 줬음
2. 종토방 글 리젠율이 낮아서 유익한 글이 있으면 사람들이 두고두고 오래 볼 수 있음

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다 떠나서 나는 케이엠 주주들도 돈 벌어갔으면 좋겠어.
여기 안티할 생각도 없고 존재도 몰랐는데 누가 성진에 케이엠이 대장주라길래 한 번 알아봄

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회사자체가 주가에 관심도 없고 무증이나해라 제발 뭐라도 좀 해라 진짜 . 공시하나도 안내고 . 베트남 생산업체 추가한건 왜 공시인내냐? 주담세키 하반기에라도 낼거라면서 목소리조차 회사열정 없음. 기운떨어네 .

 

솔직히 가겠나요? 예전에 미세먼지 4월정도에만 잠깐씩 반짝하고.. 코로나때 한탕 해먹고 너도나도 마스크만들고 케이엠도 오히려 마스크 가동라인 줄였고 원래 하던거 하면 마진율 얼마없고 코로나로 반도체 생산가동도 힘들고 주가는 다시 제자리로 가는중인데. 매력이 없는데 케이엠치면 케이엠더블유만 나오네요 ㅠㅠ

 

월요일은 케이엠이 대장가보자~~~

솔까 씨앤투스성진이란회사 있는것도 몰랐다 ㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋ

이번에 무증이랑 배당금 좀 준다니까 검색해봤지....

암튼 케이엠아~ 마스크 대장주로 가즈아~~~~~~~~~~~~~~~

 

시총 1천도 안되는거 실화냐 ㅋㅋㅋㅋ 완죤 구멍 가게구마~~어디서 성진에 비빌려고 ㅋㅋㅋㅋ

 

 

어차피 같은테마니 수급들어오면 동반 상승 갑니다.

 

 

씨앤 존나갔네 어이없다 우리도 무증도 좀 하고 제발 이번기회 놓치면 다죽어

 

 

확진자 급증에 음압병실 관련주가 제일 잘 나가겠지만. 케이엠이 마스크도 있지만 위중증 환자들 늘어나면 인공 호흡기 관련도 있으니 기대 해볼만 하지. 그리고 재무상태 좋은데 뭘 걱정 평단만 낮다면야. 20일선 지지하다 위로 솟구칠 수도 있겠지.